EXHIBIT 10.1 Contact: Customer Services CTSLink Wells Fargo Bank Minnesota, N.A. Securities Administration Services 7485 New Horizon Way Frederick, MD 21703 www.ctslink.com Telephone: (301) 815-6600 Fax: (301) 315-6660 SMT SERIES 2004-6 Record Date: November 30, 2004 Distribution Date: December 20, 2004 Certificateholder Distribution Summary
Contract Categories:
Business Operations
- Distribution Agreements
EX-10.1 2 f04404aexv10w1.htm EXHIBIT 10.1 exv10w1
EXHIBIT 10.1
Contact: | Customer Services — CTSLink | |
| Wells Fargo Bank Minnesota, N.A. | ||
| Securities Administration Services | ||
| 7485 New Horizon Way | ||
| Frederick, MD 21703 | ||
| www.ctslink.com | ||
| Telephone: (301) ###-###-#### | ||
| Fax: (301) ###-###-#### |
SMT SERIES 2004-6
Record Date: November 30, 2004
Distribution Date: December 20, 2004
Certificateholder Distribution Summary
| Certificate Class | Certificate | Beginning | Interest | Principal | Current Realized | Ending Certificate | Cumulative Realized | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Class | CUSIP | Description | Pass-Through Rate | Certificate Balance | Distribution | Distribution | Loss | Balance | Total Distribution | Loss | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
A-1 | 81744FCG0 | SEN | 3.26975 | % | 465,485,400.19 | 1,268,350.64 | 11,998,891.93 | 0.00 | 453,486,508.26 | 13,267,242.57 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
A-2 | 81744FCH8 | SEN | 2.42000 | % | 173,554,534.90 | 350,001.65 | 4,293,614.62 | 0.00 | 169,260,920.28 | 4,643,616.27 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
A-3-A | 81744FCJ4 | SEN | 2.16375 | % | 184,059,924.31 | 331,883.05 | 2,933,679.79 | 0.00 | 181,126,244.51 | 3,265,562.84 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
A-3-B | 81744FCU9 | SEN | 2.30625 | % | 3,278,421.04 | 6,300.72 | 52,253.84 | 0.00 | 3,226,167.21 | 58,554.56 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
X-A | 81744FCK1 | IO | 0.96528 | % | 0.00 | 290,303.67 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 290,303.67 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
X-B | 81744FCL9 | IO | 0.48195 | % | 0.00 | 10,030.68 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 10,030.68 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-1 | 81744FCN5 | SUB | 2.64000 | % | 15,725,000.00 | 34,595.00 | 0.00 | 0.00 | 15,725,000.00 | 34,595.00 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-2 | 81744FCP0 | SUB | 3.02000 | % | 9,250,000.00 | 23,279.17 | 0.00 | 0.00 | 9,250,000.00 | 23,279.17 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-3 | 81744FCQ8 | SUB | 3.26269 | % | 5,550,000.00 | 15,089.97 | 0.00 | 0.00 | 5,550,000.00 | 15,089.97 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-4 | 81744FCR6 | SUB | 3.26269 | % | 2,313,000.00 | 6,288.85 | 0.00 | 0.00 | 2,313,000.00 | 6,288.85 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-5 | 81744FCS4 | SUB | 3.26269 | % | 2,313,000.00 | 6,288.85 | 0.00 | 0.00 | 2,313,000.00 | 6,288.85 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-6 | 81744FCT2 | SUB | 3.26269 | % | 4,166,584.59 | 11,328.55 | 0.00 | 0.00 | 4,166,584.59 | 11,328.55 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
A-R | 81744FCM7 | R | 3.11071 | % | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Totals | 865,695,865.03 | 2,353,740.80 | 19,278,440.18 | 0.00 | 846,417,424.85 | 21,632,180.98 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
All distributions required by the Pooling and Servicing Agreement have been calculated by the Certificate Administrator on behalf of the Trustee.
Principal Distribution Statement
| Beginning | Scheduled | Unscheduled | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Original Face | Certificate | Principal | Principal | Realized | Total Principal | Ending Certificate | Ending Certificate | Total Principal | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Class | Amount | Balance | Distribution | Distribution | Accretion | Loss (1) | Reduction | Balance | Percentage | Distribution | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
A-1 | 500,000,000.00 | 465,485,400.19 | 17,003.24 | 11,981,888.69 | 0.00 | 0.00 | 11,998,891.93 | 453,486,508.26 | 0.90697302 | 11,998,891.93 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
A-2 | 185,687,000.00 | 173,554,534.90 | 3,385.27 | 4,290,229.35 | 0.00 | 0.00 | 4,293,614.62 | 169,260,920.28 | 0.91153888 | 4,293,614.62 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
A-3 | 196,500,000.00 | 184,059,924.31 | 10,899.33 | 2,922,780.46 | 0.00 | 0.00 | 2,933,679.79 | 181,126,244.51 | 0.92176206 | 2,933,679.79 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
X-1 | 3,500,000.00 | 3,278,421.04 | 194.14 | 52,059.70 | 0.00 | 0.00 | 52,253.84 | 3,226,167.21 | 0.92176206 | 52,253.84 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
X-2 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00000000 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
X-B | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00000000 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-1 | 15,725,000.00 | 15,725,000.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 15,725,000.00 | 1.00000000 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-2 | 9,250,000.00 | 9,250,000.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 9,250,000.00 | 1.00000000 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-3 | 5,550,000.00 | 5,550,000.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 5,550,000.00 | 1.00000000 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-4 | 2,313,000.00 | 2,313,000.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 2,313,000.00 | 1.00000000 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-5 | 2,313,000.00 | 2,313,000.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 2,313,000.00 | 1.00000000 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-6 | 4,166,584.59 | 4,166,584.59 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 4,166,584.59 | 1.00000000 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
A-R | 100.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00000000 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Totals | 925,004,684.59 | 865,695,865.03 | 31,481.98 | 19,246,958.20 | 0.00 | 0.00 | 19,278,440.18 | 846,417,424.85 | 0.91504123 | 19,278,440.18 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| (1) | Amount does not include excess special hazard, bankruptcy, or fraud losses unless otherwise disclosed. Please refer to the prospectus supplement for a full description. |
Principal Distribution Factors Statement
| Beginning | Scheduled | Unscheduled | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Original Face | Certificate | Principal | Principal | Realized | Total Principal | Ending Certificate | Ending Certificate | Total Principal | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Class | Amount | Balance | Distribution | Distribution | Accretion | Loss (3) | Reduction | Balance | Percentage | Distribution | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
A-1 | 500,000,000.00 | 930.97080038 | 0.03400648 | 23.96377738 | 0.00000000 | 0.00000000 | 23.99778386 | 906.97301652 | 0.90697302 | 23.99778386 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
A-2 | 185,687,000.00 | 934.66174207 | 0.01823106 | 23.10462956 | 0.00000000 | 0.00000000 | 23.12286062 | 911.53888145 | 0.91153888 | 23.12286062 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
A-3 | 196,500,000.00 | 936.69172677 | 0.05546733 | 14.87420081 | 0.00000000 | 0.00000000 | 14.92966814 | 921.76205858 | 0.92176206 | 14.92966814 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
X-1 | 3,500,000.00 | 936.69172571 | 0.05546857 | 14.87420000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 14.92966857 | 921.76206000 | 0.92176206 | 14.92966857 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
X-2 | 0.00 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
X-B | 0.00 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-1 | 15,725,000.00 | 1000.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 1000.00000000 | 1.00000000 | 0.00000000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-2 | 9,250,000.00 | 1000.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 1000.00000000 | 1.00000000 | 0.00000000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-3 | 5,550,000.00 | 1000.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 1000.00000000 | 1.00000000 | 0.00000000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-4 | 2,313,000.00 | 1000.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 1000.00000000 | 1.00000000 | 0.00000000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-5 | 2,313,000.00 | 1000.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 1000.00000000 | 1.00000000 | 0.00000000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-6 | 4,166,584.59 | 1000.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 1000.00000000 | 1.00000000 | 0.00000000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
A-R | 100.00 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| (3) | Amount does not include excess special hazard, bankruptcy, or fraud losses unless otherwise disclosed. Please refer to the prospectus supplement for a full description. |
Interest Distribution Statement
| Beginning | Current | Payment of | Current | Non-Supported | Remaining | Ending | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Original Face | Current | Certificate/ | Accrued | Unpaid | Interest | Interest | Realized | Total Interest | Unpaid | Certificate/ | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Class | Amount | Certificate Rate | Notional Balance | Interest | Interest Shortfall | Shortfall | Shortfall | Loss (4) | Distribution | Interest Shortfall | Notational Balance | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
A-1 | 500,000,000.00 | 3.26975 | % | 465,485,400.19 | 1,268,350.64 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 1,268,350.64 | 0.00 | 453,486,508.26 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
A-2 | 185,687,000.00 | 2.42000 | % | 173,554,534.90 | 350,001.65 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 350,001.65 | 0.00 | 169,260,920.28 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
A-3 | 196,500,000.00 | 2.16375 | % | 184,059,924.31 | 331,883.05 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 331,883.05 | 0.00 | 181,126,244.51 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
X-1 | 3,500,000.00 | 2.30625 | % | 3,278,421.04 | 6,300.72 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 6,300.72 | 0.00 | 3,226,167.21 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
X-2 | 0.00 | 0.96528 | % | 360,892,880.25 | 290,303.67 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 290,303.67 | 0.00 | 353,613,332.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
X-B | 0.00 | 0.48195 | % | 24,975,000.00 | 10,030.68 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 10,030.68 | 0.00 | 24,975,000.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-1 | 15,725,000.00 | 2.64000 | % | 15,725,000.00 | 34,595.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 34,595.00 | 0.00 | 15,725,000.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-2 | 9,250,000.00 | 3.02000 | % | 9,250,000.00 | 23,279.17 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 23,279.17 | 0.00 | 9,250,000.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-3 | 5,550,000.00 | 3.26269 | % | 5,550,000.00 | 15,089.97 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 15,089.97 | 0.00 | 5,550,000.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-4 | 2,313,000.00 | 3.26269 | % | 2,313,000.00 | 6,288.85 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 6,288.58 | 0.00 | 2,313,000.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-5 | 2,313,000.00 | 3.26269 | % | 2,313,000.00 | 6,288.85 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 6,288.85 | 0.00 | 2,313,000.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-6 | 4,166,584.59 | 3.26269 | % | 4,166,584.59 | 11,328.58 | 0.00 | 0.03 | 0.00 | 0.00 | 11,328.55 | 0.03 | 4,166,584.59 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
A-R | 100.00 | 3.11071 | % | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Totals | 925,004,684.59 | 2,353,740.83 | 0.00 | 0.03 | 0.00 | 0.00 | 2,353,740.80 | 0.03 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| (4) | Amount does not include excess special hazard, bankruptcy, or fraud losses unless otherwise disclosed. Please refer to the prospectus supplement for a full description. |
Interest Distribution Factors Statement
| Beginning | Payment of | Non- | Remaining | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Current | Certificate/ | Unpaid | Current | Supported | Unpaid | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Original Face | Certificate | Notional | Current Accrued | Interest | Interest | Interest | Realized | Total Interest | Interest | Ending Certificate/ | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Class (5) | Amount | Rate | Balance | Interest | Shortfall | Shortfall | Shortfall | Loss (6) | Distribution | Shortfall | Notational Balance | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
A-1 | 500,000,000.00 | 3.26975 | % | 930.97080038 | 2.53670128 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 2.53670128 | 0.00000000 | 906.97301652 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
A-2 | 185,687,000.00 | 2.42000 | % | 934.66174207 | 1.88490120 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 1.88490120 | 0.00000000 | 911.53888145 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
A-3 | 196,500,000.00 | 2.16375 | % | 936.69172677 | 1.68897226 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 1.68897226 | 0.00000000 | 921.76205858 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
X-1 | 3,500,000.00 | 2.30625 | % | 936.69172571 | 1.80020571 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 1.80020571 | 0.00000000 | 921.76206000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
X-2 | 0.00 | 0.96528 | % | 935.71440119 | 0.75269239 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.75269239 | 0.00000000 | 916.84016314 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
X-B | 0.00 | 0.48195 | % | 1000.00000000 | 0.40162883 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.40162883 | 0.00000000 | 1000.00000000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-1 | 15,725,000.00 | 2.64000 | % | 1000.00000000 | 2.20000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 2.20000000 | 0.00000000 | 1000.00000000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-2 | 9,250,000.00 | 3.02000 | % | 1000.00000000 | 2.51666703 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 2.51666703 | 0.00000000 | 1000.00000000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-3 | 5,550,000.00 | 3.26269 | % | 1000.00000000 | 2.71891351 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 2.71891351 | 0.00000000 | 1000.00000000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-4 | 2,313,000.00 | 3.26269 | % | 1000.00000000 | 2.71891483 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 2.71891483 | 0.00000000 | 1000.00000000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-5 | 2,313,000.00 | 3.26269 | % | 1000.00000000 | 2.71891483 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 2.71891483 | 0.00000000 | 1000.00000000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-6 | 4,166,584.59 | 3.26269 | % | 1000.00000000 | 2.71891276 | 0.00000000 | 0.00000720 | 0.00000000 | 0.00000000 | 2.71890556 | 0.00000720 | 1000.00000000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
A-R | 100.00 | 3.11071 | % | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
(5) Per $1 denomination
(6) Amount does not include excess special hazard, bankruptcy, or fraud losses unless otherwise disclosed. Please refer to the prospectus supplement for a full description.
Certificateholder Account Statement
Certificate Account
Beginning Balance | 0.00 | |||
Deposits | ||||
Payments of Interest and Principal | 21,935,569.00 | |||
Liquidations, Insurance Proceeds, Reserve Funds | 0.00 | |||
Proceeds from Repurchased Loans | 0.00 | |||
Other Amounts (Servicer Advances) | 75,471.17 | |||
Realized Losses (Gains, Subsequent Expenses & Recoveries) | 0.00 | |||
Prepayment Penalties | 0.00 | |||
Total Deposits | 22,011,040.17 | |||
Withdrawals | ||||
Reimbursement for Servicer Advances | 103,316.38 | |||
Payment of Service Fee | 275,542.84 | |||
Payment of Interest and Principal | 21,632,180.95 | |||
Total Withdrawals (Pool Distribution Amount) | 22,011,040.17 | |||
Ending Balance | 0.00 | |||
Prepayment/Curtailment Interest Shortfall
Total Prepayment/Curtailment Interest Shortfall | 0.00 | |||
Servicing Fee Support | 0.00 | |||
Non-Supported Prepayment Curtailment Interest Shortfall | 0.00 | |||
Servicing Fees
Gross Servicing Fee | 270,853.65 | |||
Master Servicing Fee | 4,689.19 | |||
Supported Prepayment/Curtailment Interest Shortfall | 0.00 | |||
Net Servicing Fee | 275,542.84 | |||
| Other Accounts | ||||||||||||||||
| Account Type | Beginning Balance | Current Withdrawals | Current Deposits | Ending Balance | ||||||||||||
Class X-A Pool 2 Comp Sub Account | 4,500.00 | 0.00 | 0.00 | 4,500.00 | ||||||||||||
Class X-A Pool 3 Comp Sub Account | 4,500.00 | 0.00 | 0.00 | 4,500.00 | ||||||||||||
Class X-B Sub Account | 1,000.00 | 0.00 | 0.00 | 1,000.00 | ||||||||||||
Loan Status Stratification/Credit Enhancement Statement
| DELINQUENT | BANKRUPTCY | FORECLOSURE | REO | TOTAL | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| No. of | Principal | No. of | Principal | No. of | Principal | No. of | Principal | No. of | Principal | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Loans | Balance | Loans | Balance | Loans | Balance | Loans | Balance | Loans | Balance | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
0-29 Days | 0 | 0.00 | 0-29 Days | 0 | 0.00 | 0-29 Days | 0 | 0.00 | 0-29 Days | 0 | 0.00 | 0-29 Days | 0 | 0.00 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
30 Days | 67 | 23,718,516.04 | 30 Days | 0 | 0.00 | 30 Days | 0 | 0.00 | 30 Days | 0 | 0.00 | 30 Days | 67 | 23,718,516.04 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
60 Days | 5 | 2,137,300.00 | 60 Days | 0 | 0.00 | 60 Days | 0 | 0.00 | 60 Days | 0 | 0.00 | 60 Days | 5 | 2,137,300.00 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
90 Days | 1 | 247,500.00 | 90 Days | 0 | 0.00 | 90 Days | 0 | 0.00 | 90 Days | 0 | 0.00 | 90 Days | 1 | 247,500.00 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
120 Days | 0 | 0.00 | 120 Days | 0 | 0.00 | 120 Days | 0 | 0.00 | 120 Days | 0 | 0.00 | 120 Days | 0 | 0.00 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
150 Days | 0 | 0.00 | 150 Days | 0 | 0.00 | 150 Days | 0 | 0.00 | 150 Days | 0 | 0.00 | 150 Days | 0 | 0.00 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
180+ Days | 0 | 0.00 | 180+ Days | 0 | 0.00 | 180+ Days | 0 | 0.00 | 180+ Days | 0 | 0.00 | 180+ Days | 0 | 0.00 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 73 | 26,103,316.04 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 73 | 26,103,316.04 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
No. of | Principal | No. of | Principal | No. of | Principal | No. of | Principal | No. of | Principal | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Loans | Balance | Loans | Balance | Loans | Balance | Loans | Balance | Loans | Balance | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
0-29 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 0-29 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 0-29 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 0-29 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 0-29 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
30 Days | 2.548498 | % | 2.802218 | % | 30 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 30 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 30 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 30 Days | 2.548498 | % | 2.802218 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
60 Days | 0.190186 | % | 0.252511 | % | 60 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 60 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 60 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 60 Days | 0.190186 | % | 0.252511 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
90 Days | 0.038037 | % | 0.029241 | % | 90 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 90 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 90 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 90 Days | 0.038037 | % | 0.029241 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
120 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 120 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 120 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 120 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 120 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
150 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 150 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 150 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 150 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 150 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
180+ Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 180+ Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 180+ Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 180+ Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 180+ Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 2.776721 | % | 3.083969 | % | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 2.776721 | % | 3.083969 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Current Period Class A Insufficient Funds: | 0.00 | Principal Balance of Contaminated Properties | 0.00 | Periodic Advance | 75,471.17 |
| Original $ | Original% | Current $ | Current % | Current Class % | Prepayment % | |||||||||||||||||||
Class A | 39,317,584.59 | 4.25052816 | % | 39,317,584.59 | 4.64517665 | % | 95.354823 | % | 0.000000 | % | ||||||||||||||
Class B-1 | 23,592,584.59 | 2.55053677 | % | 23,592,584.59 | 2.78734628 | % | 1.857830 | % | 39.994827 | % | ||||||||||||||
Class B-2 | 14,342,584.59 | 1.55054183 | % | 14,342,584.59 | 1.69450488 | % | 1.092841 | % | 23.526369 | % | ||||||||||||||
Class B-3 | 8,792,584.59 | 0.95054487 | % | 8,792,584.59 | 1.03880004 | % | 0.655705 | % | 14.115821 | % | ||||||||||||||
Class B-4 | 6,479,584.59 | 0.70049208 | % | 6,479,584.59 | 0.76553062 | % | 0.273269 | % | 5.882864 | % | ||||||||||||||
Class B-5 | 4,166,584.59 | 0.45043930 | % | 4,166,584.59 | 0.49226120 | % | 0.273269 | % | 5.882864 | % | ||||||||||||||
Class B-6 | 0.00 | 0.00000000 | % | 0.00 | 0.00000000 | % | 0.492261 | % | 10.597255 | % | ||||||||||||||
| Please refer to the prospectus supplement for a full description of loss exposure | ||||||||||||||||||||||||
Delinquency Status by Group
| DELINQUENT | BANKRUPTCY | FORECLOSURE | REO | TOTAL | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Group One | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| No. of | Principal | No. of | Principal | No. of | Principal | No. of | Principal | No. of | Principal | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Loans | Balance | Loans | Balance | Loans | Balance | Loans | Balance | Loans | Balance | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
0-29 Days | 0 | 0.00 | 0-29 Days | 0 | 0.00 | 0-29 Days | 0 | 0.00 | 0-29 Days | 0 | 0.00 | 0-29 Days | 0 | 0.00 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
30 Days | 39 | 14,472,806.19 | 30 Days | 0 | 0.00 | 30 Days | 0 | 0.00 | 30 Days | 0 | 0.00 | 30 Days | 39 | 14,472,806.19 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
60 Days | 3 | 1,332,750.00 | 60 Days | 0 | 0.00 | 60 Days | 0 | 0.00 | 60 Days | 0 | 0.00 | 60 Days | 3 | 1,332,750.00 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
90 Days | 1 | 247,500.00 | 90 Days | 0 | 0.00 | 90 Days | 0 | 0.00 | 90 Days | 0 | 0.00 | 90 Days | 1 | 247,500.00 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
120 Days | 0 | 0.00 | 120 Days | 0 | 0.00 | 120 Days | 0 | 0.00 | 120 Days | 0 | 0.00 | 120 Days | 0 | 0.00 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
150 Days | 0 | 0.00 | 150 Days | 0 | 0.00 | 150 Days | 0 | 0.00 | 150 Days | 0 | 0.00 | 150 Days | 0 | 0.00 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
180+ Days | 0 | 0.00 | 180+ Days | 0 | 0.00 | 180+ Days | 0 | 0.00 | 180+ Days | 0 | 0.00 | 180+ Days | 0 | 0.00 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 43 | 16,053,056.19 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 43 | 16,053,056.19 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| No. of | Principal | No. of | Principal | No. of | Principal | No. of | Principal | No. of | Principal | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Loans | Balance | Loans | Balance | Loans | Balance | Loans | Balance | Loans | Balance | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
0-29 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 0-29 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 0-29 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 0-29 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 0-29 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
30 Days | 2.603471 | % | 3.042540 | % | 30 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 30 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 30 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 30 Days | 2.603471 | % | 3.042540 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
60 Days | 0.200267 | % | 0.280177 | % | 60 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 60 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 60 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 60 Days | 0.200267 | % | 0.280177 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
90 Days | 0.066756 | % | 0.052031 | % | 90 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 90 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 90 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 90 Days | 0.066756 | % | 0.052031 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
120 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 120 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 120 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 120 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 120 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
150 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 150 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 150 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 150 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 150 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
180+ Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 180+ Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 180+ Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 180+ Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 180+ Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 2.870494 | % | 3.374748 | % | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 2.870494 | % | 3.374748 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| DELINQUENT | BANKRUPTCY | FORECLOSURE | REO | TOTAL | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Group Two | 1.183654% | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| No. of | Principal | No. of | Principal | No. of | Principal | No. of | Principal | No. of | Principal | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Loans | Balance | Loans | Balance | Loans | Balance | Loans | Balance | Loans | Balance | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
0-29 Days | 0 | 0.00 | 0-29 Days | 0 | 0.00 | 0-29 Days | 0 | 0.00 | 0-29 Days | 0 | 0.00 | 0-29 Days | 0 | 0.00 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
30 Days | 15 | 5,280,761.92 | 30 Days | 0 | 0.00 | 30 Days | 0 | 0.00 | 30 Days | 0 | 0.00 | 30 Days | 15 | 5,280,761.92 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
60 Days | 1 | 180,950.00 | 60 Days | 0 | 0.00 | 60 Days | 0 | 0.00 | 60 Days | 0 | 0.00 | 60 Days | 1 | 180,950.00 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
90 Days | 0 | 0.00 | 90 Days | 0 | 0.00 | 90 Days | 0 | 0.00 | 90 Days | 0 | 0.00 | 90 Days | 0 | 0.00 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
120 Days | 0 | 0.00 | 120 Days | 0 | 0.00 | 120 Days | 0 | 0.00 | 120 Days | 0 | 0.00 | 120 Days | 0 | 0.00 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
150 Days | 0 | 0.00 | 150 Days | 0 | 0.00 | 150 Days | 0 | 0.00 | 150 Days | 0 | 0.00 | 150 Days | 0 | 0.00 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
180+ Days | 0 | 0.00 | 180+ Days | 0 | 0.00 | 180+ Days | 0 | 0.00 | 180+ Days | 0 | 0.00 | 180+ Days | 0 | 0.00 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 16 | 5,461,711.92 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 16 | 5,461,711.92 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| No. of | Principal | No. of | Principal | No. of | Principal | No. of | Principal | No. of | Principal | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Loans | Balance | Loans | Balance | Loans | Balance | Loans | Balance | Loans | Balance | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
0-29 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 0-29 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 0-29 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 0-29 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 0-29 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
30 Days | 2.946955 | % | 2.974965 | % | 30 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 30 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 30 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 30 Days | 2.946955 | % | 2.974965 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
60 Days | 0.196464 | % | 0.101940 | % | 60 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 60 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 60 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 60 Days | 0.196464 | % | 0.101940 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
90 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 90 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 90 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 90 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 90 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
120 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 120 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 120 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 120 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 120 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
150 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 150 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 150 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 150 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 150 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
180+ Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 180+ Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 180+ Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 180+ Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 180+ Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 3.143418 | % | 3.076905 | % | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 3.143418 | % | 3.076905 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| DELINQUENT | BANKRUPTCY | FORECLOSURE | REO | TOTAL | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Group Three | 1.183654% | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| No. of | Principal | No. of | Principal | No. of | Principal | No. of | Principal | No. of | Principal | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Loans | Balance | Loans | Balance | Loans | Balance | Loans | Balance | Loans | Balance | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
0-29 Days | 0 | 0.00 | 0-29 Days | 0 | 0.00 | 0-29 Days | 0 | 0.00 | 0-29 Days | 0 | 0.00 | 0-29 Days | 0 | 0.00 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
30 Days | 13 | 3,964,947.93 | 30 Days | 0 | 0.00 | 30 Days | 0 | 0.00 | 30 Days | 0 | 0.00 | 30 Days | 13 | 3,964,947.93 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
60 Days | 1 | 623,600.00 | 60 Days | 0 | 0.00 | 60 Days | 0 | 0.00 | 60 Days | 0 | 0.00 | 60 Days | 1 | 623,600.00 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
90 Days | 0 | 0.00 | 90 Days | 0 | 0.00 | 90 Days | 0 | 0.00 | 90 Days | 0 | 0.00 | 90 Days | 0 | 0.00 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
120 Days | 0 | 0.00 | 120 Days | 0 | 0.00 | 120 Days | 0 | 0.00 | 120 Days | 0 | 0.00 | 120 Days | 0 | 0.00 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
150 Days | 0 | 0.00 | 150 Days | 0 | 0.00 | 150 Days | 0 | 0.00 | 150 Days | 0 | 0.00 | 150 Days | 0 | 0.00 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
180+ Days | 0 | 0.00 | 180+ Days | 0 | 0.00 | 180+ Days | 0 | 0.00 | 180+ Days | 0 | 0.00 | 180+ Days | 0 | 0.00 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 14 | 4,588,547.93 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 14 | 4,588,547.93 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| No. of | Principal | No. of | Principal | No. of | Principal | No. of | Principal | No. of | Principal | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Loans | Balance | Loans | Balance | Loans | Balance | Loans | Balance | Loans | Balance | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
0-29 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 0-29 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 0-29 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 0-29 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 0-29 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
30 Days | 2.090032 | % | 2.051919 | % | 30 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 30 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 30 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 30 Days | 2.090032 | % | 2.051919 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
60 Days | 0.160772 | % | 0.322722 | % | 60 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 60 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 60 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 60 Days | 0.160772 | % | 0.322722 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
90 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 90 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 90 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 90 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 90 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
120 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 120 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 120 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 120 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 120 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
150 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 150 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 150 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 150 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 150 Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
180+ Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 180+ Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 180+ Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 180+ Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 180+ Days | 0.000000 | % | 0.000000 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 2.250804 | % | 2.374642 | % | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 0.000000 | % | 2.250804 | % | 2.374642 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Collateral Statement | ||||
| Collateral Description | Mixed Arm | |||
Weighted Average Gross Coupon | 3.645148 | % | ||
Weighted Average Net Coupon | 3.269699 | % | ||
Weighted Average Pass-Through Rate | 3.262681 | % | ||
Weighted Average Maturity (Stepdown Calculation) | 339 | |||
Beginning Scheduled Collateral Loan Count | 2,676 | |||
Number of Loans Paid in Full | 47 | |||
Ending Scheduled Collateral Loan Count | 2,629 | |||
Beginning Scheduled Collateral Balance | 865,695,865.03 | |||
Ending Scheduled Collateral Balance | 846,417,424.85 | |||
Ending Actual Collateral Balance at 30-Nov-2004 | 846,419,511.36 | |||
Monthly P&I Constant | 2,661,139.63 | |||
Special Servicing Fee | 0.00 | |||
Prepayment Penalties | 0.00 | |||
Realization Loss Amount | 0.00 | |||
Cumulative Realized Loss | 0.00 | |||
Class A Optimal Amount | 21,525,279.90 | |||
Scheduled Principal | 31,481.98 | |||
Unscheduled Principal | 19,246,958.20 | |||
| Miscellaneous Reporting | ||
Rapid Prepayment Condition? | NO |
| Group | Group One | Group Two | Group Three | Total | ||||||||||||
Collateral Description | 6 Month LIBOR ARM | Mixed ARM | 6 Month LIBOR ARM | Mixed ARM | ||||||||||||
Weighted Average Coupon Rate | 3.652102 | 3.628778 | 3.643030 | 3.645148 | ||||||||||||
Weighted Average Net Rate | 3.276792 | 3.253465 | 3.267110 | 3.269699 | ||||||||||||
Pass-Through Rate | 3.269750 | 3.245952 | 3.260610 | 3.262681 | ||||||||||||
Weighted Average Maturity | 340 | 335 | 340 | 339 | ||||||||||||
Record Date | 11/30/2004 | 11/30/2004 | 11/30/2004 | 11/30/2004 | ||||||||||||
Principal and Interest Constant | 1,501,216.10 | 553,144.75 | 606,778.78 | 2,661,139.63 | ||||||||||||
Beginning Loan Count | 1,526 | 518 | 632 | 2,676 | ||||||||||||
Loans Paid in Full | 28 | 9 | 10 | 47 | ||||||||||||
Ending Loan Count | 1,498 | 509 | 622 | 2,629 | ||||||||||||
Beginning Scheduled Balance | 487,679,556.01 | 181,799,847.54 | 196,216,461.48 | 865,695,865.03 | ||||||||||||
Ending Scheduled Balance | 475,680,664.08 | 177,506,232.92 | 193,230,527.85 | 846,417,424.85 | ||||||||||||
Scheduled Principal | 17,003.24 | 3,385.27 | 11,093.47 | 31,481.98 | ||||||||||||
Unscheduled Principal | 11,981,888.69 | 4,290,229.35 | 2,974,840.16 | 19,246,958.20 | ||||||||||||
Scheduled Interest | 1,484,212.86 | 549,759.48 | 595,685.31 | 2,629,657.65 | ||||||||||||
Servicing Fee | 152,525.75 | 56,859.93 | 61,467.97 | 270,853.65 | ||||||||||||
Master Servicing Fee | 2,641.60 | 984.75 | 1,062.84 | 4,689.19 | ||||||||||||
Trustee Fee | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | ||||||||||||
FRY Amount | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | ||||||||||||
Special Hazard Fee | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | ||||||||||||
Other Fee | 220.30 | 153.50 | 0.00 | 373.80 | ||||||||||||
Pool Insurance Fee | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | ||||||||||||
Spread 1 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | ||||||||||||
Spread 2 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | ||||||||||||
Spread 3 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | ||||||||||||
Net Interest | 1,328,825.21 | 491,761.30 | 533,154.50 | 2,353,741.01 | ||||||||||||
Realized Loss Amount | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | ||||||||||||
Cumulative Realized Loss | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | ||||||||||||
Percentage of Cumulative Losses | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | ||||||||||||
Prepayment Penalties | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | ||||||||||||
Special Servicing Fee | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | ||||||||||||
| Miscellaneous Reporting | ||||
Group One | ||||
Pro-Rata Senior Percent | 95.449029 | % | ||
Senior Percent | 100.000000 | % | ||
Senior Prepay Percent | 100.000000 | % | ||
Subordinate Percent | 0.000000 | % | ||
Subordinate Prepay Percent | 0.000000 | % | ||
Interest Transfer Amount | 0.00 | |||
Principal Transfer Amount | 0.00 | |||
Group Two | ||||
Pro-Rata Senior Percent | 95.464621 | % | ||
Senior Percent | 100.000000 | % | ||
Senior Prepay Percent | 100.000000 | % | ||
Subordinate Percent | 0.000000 | % | ||
Subordinate Prepay Percent | 0.000000 | % | ||
Interest Transfer Amount | 0.00 | |||
Principal Transfer Amount | 0.00 | |||
Group Three | ||||
Pro-Rata Senior Percent | 95.475346 | % | ||
Senior Percent | 100.000000 | % | ||
Senior Prepay Percent | 100.000000 | % | ||
Subordinate Percent | 0.000000 | % | ||
Subordinate Prepay Percent | 0.000000 | % | ||
Interest Transfer Amount | 0.00 | |||
Principal Transfer Amount | 0.00 |
